21年基金从业历年真题解析5节

财政部代表中央政府发行的债券是( )。

A.国债

B.地方政府债券

C.金融债券

D.公司债券

关于沪港通，以下表述错误的是（ ）。

A.沪股通只能买卖规定范围内的上海证券交易所上市的股票

B.沪港通试点是2014年经批准开始的

C.沪港通的双向交易分别以人民币和港币作为结算单位

D.沪港通分为沪股通和港股通两部分

关于开放式基金的申购和赎回费用及销售服务费，下列说法错误的是()。

A.由申购人承担，不从基金资产计提

B.申购费用由申购人承担，不列入基金资产

C.基金管理人可以根据情况调整申购费率

D.赎回费用由基金赎回人承担，不低于赎回费总额的25%计入基金资产

商业银行通过独立账户或银行共同信托基金和集合投资基金，为客户提供投资基金、财富管理、信托服务、退休产品等服务。此项业务属于银行的（ ）。

A.资产业务

B.负债业务

C.表外业务

D.代理业务

某基金公司不负有监管职责的从业人员甲发现本公司销售部门员工乙有商业贿赂行为，甲最佳行为是()

A.无需主动向监管机构提供违法违规线索

B.无需举报违法行为，但如果相关监管部门对此进行调查要予以配合

C.立即向上级部门或者监管机构报告

D.应当及时制止并向上级部门或者监管机构报告

基金管理公司或基金代销机构应当在分发或者公布基金推介材料之日起()个工作日内递交报告材料。

A.10

B.5

C.12

D.6

金融期货一般不包括( )。

A.商品期货

B.股票期货

C.货币期货

D.股票指数期货

公开募集基金管理人违法违规，逾期未改正的，证监会可采取的措施不包括()

A.限制业务活动

B.限制分配红利

C.宣告破产

D.限制转让固有财产或者在固有财产上设定其他权利

下列关于J曲线的说法中，错误的是（ ）。

A.这条曲线是以收益率为横轴、以时间为纵轴的一条曲线

B.J曲线是能够很好地衡量私募股权基金总成本和总潜在回报的工具

C.这条曲线是以时间为横轴、以收益率为纵轴的一条曲线

D.对于私募股权基金管理者而言，J曲线意味着需要尽量缩短该曲线，尽快达到投资者所希望的收益回报

以下基金中，托管费率最高的是（ ）。

A.货币市场基金

B.股票型封闭式基金

C.债券基金

D.开放式基金

( )也称为波动性回报比率，衡量所实现的投资组合收益率超过无风险利率的部分，除以用收益的标准差来衡量的变动性。

A.夏普指数 B.特雷诺指数 C.詹森指数 D.单位风险回报率

随着基金销售市场状况和外部环境的改变，各类基金销售机构在未来发展方向上呈现的趋势不包括（ ）。

A.提升服务的层次化

B.提升服务的综合化

C.提升服务的专业化

D.深度挖掘互联网销售的效能

某投资人投资1万元申购某开放式基金，申购费率为1．5%，假定申购当日基金份额净值为1．05元，则其可得到的申购份额为（ ）份。

A.9280．95

B.9350．95

C.9383．07

D.9480．95

关于基金销售机构的职责规范，以下说法正确的是( )

A.基金销售机构在自身流动性不足时可临时借用基金销售结算资金

B.基金募集申请获证监会核准前，基金销售机构可向公众开展预约销售活动

C.未经审慎选择，基金销售机构可委托其他机构代为办理基金的销售业务

D.基金销售结算资金应放置于基金销售结算专用账户中

关于货币市场工具，以下理解最准确的是()

A、到期日不足1年的具有高流动性的低风险证券

B、到期日不足1年的具有高流动性的高风险证券

C、一年以上、五年以内的具有高流动性的低风险证券

D、一年以上、五年以内的具有高流动性的高风险证券

基金财产应当用于下列( )投资或活动。

A.承销证券

B.未上市交易的股票

C.向基金管理人、基金托管人出资

D.上市交易的股票、债券

以下对尽职调查方法的说法错误的是( )。

A、通过公司工商注册、财务报告、业务文件，法律合同等各项资科审阅，发现异常及重大问题

B、查看企业厂房、土地、设备、产品和存货等实物资产

C、调查小组成员来自不同背景及专业，所以不用沟通

D、与企业内部各层级、各职能人员，以及中介机构的充分沟通

下行风险标准差的计算公式为（ ）。

A.A

B.B

C.C

D.D

中国金融期货交易所(CFFEX)结算会员为交易会员结算应当根据交易保证金标准和持仓合约价值收取交易保证金，且交易保证金标准( )交易所对结算会员的收取标准。

A.不得低于

B.低于

C.等于

D.高于

基金客户服务中，售中服务的具体内容不包括()。

A.介绍基金产品

B.向客户普及基金相关法律知识

C.协助客户完成风险承受能力测试

D.协助客户办理资料变更基金业务

基金托管人整改后，责令其整改的金融监管机构应当自验收完毕之日起（ ）日内解除对其采取的有关措施。

A.3

B.5

C.10

D.15

某投资者A预测股票市场将下跌，于是卖出当月沪深300股指期货合约，准备指数下跌后买入期指获利。A的操作属于（ ）。

A.多头投机

B.空头套保

C.多头套保

D.空头投机

非公开募集基金财产的投资范围包括( )。

I.公开发行的股份有限公司股票II.股指期货III.港股通股票

A.II、III

B.I、II、III

C.I、III

D.I、II

以下选项中( )不是证券投资基金业在金融体系中的地位与作用。

A.为中小投资者拓宽投资渠道

B.优化金融结构，促进经济增长

C.有利于证券市场的稳定和健康发展

D.有利于保护投资者，防止欺诈

我国现行的股权投资基金组织形式主要为( )。

A、公司型.合伙型.有限型

B、合伙型.契约型.有限型

C、公司型.有限型.契约型

D、公司型.合伙型.契约型

（）的优点在于将外部股权全部内部化，使得对象企业保持充分的独立性。

A.破产清算

B.买壳上市或借壳上市

C.管理层回购

D.二次出售

基金公司投资交易流程不包括( )。

A.形成投资策略

B.构建投资组合

C.执行交易指令

D.宣传推介基金

设立外商投资创业投资企业，至少有( )个投资者应符合必备投资者的要求

A.1

B.2

C.3

D.5

证券交易所在开市后根据ETF申赎、赎回清单和组合证券由各只证券的实时成交数据计算并每()提供一次基金份额参考净值。

A、1天

B、30秒

C、1分钟

D、15秒

关于债券利率风险，以下表述正确的是（ ）。

A.债券价格与市场利率变动呈反方向变动

B.当市场利率上升时，债券价格不变

C.债券价格与市场利率变动方向一致

D.当市场利率上升时，债券价格上升

私募股权投资基金投资回报最高的退出方式为( )。

A、兼并收购

B、公开上市

C、回购

D、破产清算

基金管理公司面要申报的材料包括( )

A.筹建情况验资证明

B.人员情况内部机构设置及职能

C.管理制度公司章程

D.营业场所及技术设施基金管理计划与业务规划

以下关于货币市场基金和货币市场工具的说法错误的是( )

A.货币市场基金是厌恶风险、对资产流动性和安全性要求较高的投资者进行短期投资的理想工具，或是暂时存放现金的理想场所

B.货币市场基金长期收益率低，不适合长期投资

C.货币市场工具通常指到期日不足1年的短期金融工具，也称现金投资工具，通常由政府、金融机构以及信誉卓著的大型工商企业发行。货币市场工具流动性好、安全性高、但收益率低

D.资本市场进入门槛高，一般投资者无法进入，属于场外交易;但资本市场基金门槛低，投资者通过资本市场基金进入资本市场。

根据对市场( )的不同判断，股票投资组合管理又演化出积极型与消极型两类投资策略。

A.稳定性

B.有效性

C.持续性

D.竞争性

下列关于制定投资政策说明书的好处，说法错误的是（ ）。

A.能够帮助投资者制定切合实际的投资目标

B.能够帮助投资者将其需求真实、准确、完整地传递给投资管理人

C.有助于合理评估投资管理人的投资业绩

D.有助于管理人合理的承诺收益保障